1、由於早年缺乏城巿規劃，以致巿容混亂，而建築物多於五、六十年代建成，十分殘舊，非法僭建舉目皆是，引起很多樓宇管理和防火問題。
2、1940年代末，大批難民踊入香港，當中不少人在深水埗區內興建木屋。1953年的石硤尾大火，使很多災民失去家園，對經濟也有一定程度的影響。
3、深水埗區位於旺角的北面，相距只有兩個地鐵站，可說是香港最早期的工商業中心，主要集中在長沙灣及荔枝角一帶，佔地約35公頃，以紡織製衣、服裝、疋頭及副食品批發零售業等爲主。隨着工廠北移，該區的工廠數目由以往的六千多間（共十萬名工人），跌至目前不足三千間工廠和三萬名工，經濟出現衰退。
