美國房產稅的稅基是由房屋的評估值決定的，政府會定期估計房屋的市場公平價格。在稅率不變的情況下，房屋的估值越高，則需要繳納的稅收就越多。美國房產稅稅率變動較頻繁，其確定方法是政府用除房產稅以外的其他政府收入總額與下一財政年度預算總額的差額除以當地房地產的市場價值來制定房產稅的稅率。房產稅的總稅率爲州及以下各級地方稅率之和，一般由州稅率，市、縣稅率，學區稅率三部分組成。
房屋估值的結果主要是取決於周邊房屋價格、地塊大小、房屋大小、房型、房齡及房屋設施等因素。美國法律規定房產評估價值按照市場 價值的一定比例來加以確定，如加州規定的比例爲百分之四十。房地產的估值由兩部分構成：一是房屋本身的價值，二是土地的價值。聯邦政府的法律將地產分爲主要住宅，第二套房和出租房等，各類房屋根據用房的性質會有不同的估值，因此需要交納相對應的稅款。
